У трейдеров, которые работают на валютном рынке Форекс, существует два способа принимать решения в торговле.
Первый способ – использовать технический анализ валютных пар. Чтобы найти оптимальное время для покупки или продажи, трейдер изучает графики и индикаторы. Фактически, это подход к биржевой торговле, основанный только на математике.
Второй способ – это фундаментальный анализ рынка Форекс. Он занимается оценкой торговой ситуации через призму политических и экономических факторов, которые, собственно, и двигают валютный курс в ту или иную сторону.
Основная цель
Фундаментальный анализ финансовых рынков, в том числе и валютного рынка Форекс, используется трейдерами и инвесторами для оценки стоимости финансового инструмента. Если это акции компании, то их, прежде всего, интересуют такие показатели: чистая прибыль, рыночная стоимость компании, динамика роста производства и многие другие.
Стоимость валюты оценивается по похожему принципу. Но для этого нужно смотреть более широко и рассматривать состояние мировой экономики в целом.
Поскольку Форекс – это самый крупный финансовый рынок в мире, то фундаментальный анализ его инструментов связан с экономиками самых крупных стран. Не секрет, что 75% сделок на валютном рынке связаны с американским долларом. Поэтому очень важно быть в курсе всех событий, которые так или иначе влияют на курс доллара.
Основная цель, которую преследует фундаментальный анализ Форекс – найти и изучить все факторы, которые влияют на целевой рынок (валютную пару), оценить его стоимость и принять решение о сделке.
Макроэкономические показатели, прогнозы, анализ, все это есть у данной компании в разделе аналитика.
Третья, группа косвенных факторов:
- индексы на фондовых биржах. Их рост часто провоцируется повышением курса, реже наоборот. Это скорее индикатор, чем фактор;
- информация о размещении гособлигаций;
- форвардные и фьючерсные курсы валют, которые дают информацию для инвесторов;
- ставки по депозитам в банках, которые неразрывно связаны с уровнем инфляции.
Проводя фундаментальный анализ рынка Forex или же фундаментальный анализ конкретной валютной пары, стоит в первую очередь обратить внимание на факторы первой группы. Они обладают сильным и долгосрочным влиянием на рыночную ситуацию. Факторы второй группы провоцируют краткосрочные, внутридневные всплески активности, но основной тренд определяют редко. Косвенные факторы третьей группы отображают изменения валютного курса, но не влияют на него.
Ошибкой было бы думать, что на экономике и политике фундаментальный анализ Форекс заканчивается. Поколения трейдеров Forex фундаментальный анализ развили до практически научного направления. Сейчас он включает в себя не только изучение политических и экономических факторов, но также:
- теория ожиданий;
- анализ нескольких рынков;
- психология участников рынка и др.
Фундаментальный анализ в целом сложнее, чем технический, но это не значит, что вам он не под силу. Практикуйтесь – и все получится!
Компания обладает самым большим разделом аналитики и анализа.
Экономические факторы
Трейдеры давно определили, что проводить фундаментальный анализ рынка Forex намного эффективнее, опираясь на макроэкономические показатели отдельных стран мира. Подобный анализ позволяет определить рыночные тренды, которые и задают тон торгам на мировых биржах.
Каждая экономическая новость, которая становится известной большинству участников рынка, проходит три этапа своего существования до потери актуальности:
- ожидания, которые начинают формироваться у участников рынка;
- влияние этих ожиданий на развитие рыночной ситуации;
- официальная публикация новости и немедленная реакция трейдеров.
Из этого можно вывести важное правило, по которому работает на валютном рынке Forex фундаментальный анализ – чем важнее новость, тем сильнее измениться курс валюты.
На сайте есть мощный аналитический подраздел.
Внутренняя стоимость
Для трейдеров валютного рынка Forex фундаментальный анализ предполагает поиск «внутренней цены» валютной пары. Что это значит?
В процессе торгов на рынке трейдеры своими сделками двигают курс в ту или иную сторону. При этом они полагаются на технический или фундаментальный анализ рынка Forex. Но цена, которая в итоге устанавливается на графике, редко соответствует реальной стоимости валюты – она либо завышена, либо занижена. На этом, кстати, основаны индикаторы-осцилляторы, которые ищут зоны перекупленности и перепроданности.
В итоге, наблюдается некоторая разница между двумя ценами. При этом биржевая цена имеет тенденцию, со временем, возвращаться на уровень внутренней цены. Чем больше разница, тем более привлекательной для инвестора является валютная пара – ведь ожидается сильное движение, а его направление заранее известно.
Инструменты фундаментального анализа
Как уже говорилось ранее, фундаментальный анализ финансовых рынков занимается изучением двух основных групп факторов – политических и экономических.
Политические факторы появляются не так часто, поэтому они чаще уходят на второй план. Тем не менее, когда они все же есть, цена валют может существенно изменится.
В личном кабинете, в соответствующем разделе вы найдете нужную вам фундаментальную информацию.
Условно, политические факторы, которые рассматривает фундаментальный анализ, относятся к трем группам:
1.Нестабильность. Она может возникнуть вследствие войны, выборов (как парламентских, так и президентских), политический кризис, революционные действия или даже гражданская война. Все эти события прямым образом влияют на курс национальной валюты, а именно – понижают его. Для примера можно вспомнить войну в Ираке, из-за которой американский доллар падал против евро и швейцарского франка. Фундаментальный анализ Форекс среди самых активных участников валютного рынка Форекс учитывает подобные риски в основном по доллару США и британскому фунту.
2.Нейтралитет. Это состояние в стране говорит о стабильности и уверенности в завтрашнем дне. Выборы проходят без происшествий, о войнах вообще речи не идет. Валюты таких стран практически не реагируют на любые политические факторы. Фундаментальный анализ рынка Форекс в этом случае занимается исключительно экономическими показателями. Типичные страны с нейтральной политической ситуацией – Канада, Австралия, Япония.
3.Благоприятная политическая ситуация. Таких стран в наше время очень мало, ярким примером является Швейцария. Её валюта исторически служит своеобразным убежищем для инвесторов в сложные периоды мировой экономики. Когда ведутся войны, рушатся политические режимы и т.д., курс швейцарского франка практически всегда растет. Подобным имиджем обладает также и золото.
У брокера есть аналитический раздел.
Фундаментальный анализ рынка Форекс по степени важности выделяет три группы новостей.
Первая группа:
- данные о ВНП страны. Когда динамика ВНП конкретной страны хорошая, курс её валюты растет;
- официальная ставка ЦБ. Если она растет, то и курс тоже растет;
- торговый и платежный баланс. При их дефиците курс падает;
- индексы: инфляции, потребительских цен, оптовых цен. Когда они растут – курс падает;
- безработица, при росте курс снижается;
- заявления политиков. Зависит от контекста, заранее предугадать трудно.
Эти данные влияют на фундаментальный анализ финансовых рынков в целом, не только валютного рынка Форекс.
Менее важная вторая группа:
- индекс потребительского доверия. Рост способствует повышению курса валюты;
- индекс цен производства. Рост провоцирует падение;
- величина розничных продаж. Чем больше эта величина, тем больше она влияет на рост курса;
- индекс производительности. Чем он выше – тем лучше;
- величина заказов. Больше заказов – выше курс.
Брокер уделил аналитике несколько страниц.
|
